价格行为：裸K艺术及价格变动原因探讨

价格行为

价格行为是理解没有任何指标的裸K的艺术。这是我建议在跳入其他任何事情之前先学习的第一件事。它是我将在本书中涵盖的所有其他方面的基石。

我做的一件事与大多数价格行动课程完全不同。我不寻找K线的形态。如果我将价格行为与阅读进行类比的话，那么K线形态将只是句子中的单个字母或单个单词。 然而，价格图表和市场是用句子说话的，不是单独的字母或单词。出于这个原因，我认为价格变动是一个连续的流动的过程，我感兴趣的主要是价格的动力学。

价格为什么变动？

在我们进一步了解细节之前，让我问你一个重要的问题。 什么会影响价格的变动？ 换句话说：为什么价格会变动？ 您的回答是“因为买家多于卖家（反之亦然）”？ 错了，但不要难过。 这是电视或报纸的“专家”在评论和文章中经常犯的常见错误。 真正影响价格的是买方或者卖方的进攻性。如果价格上涨，那么买家会更加积极。如果它下降价格行为：裸K艺术及价格变动原因探讨，那么卖家就会更加积极。

如果您非常有进攻性的话，您现在就想买入或卖出。那么这个时候你就需要使用市价单。 这种类型的订单意味着无论价格是多少，您的订单都会被执行。 换句话说：您输入一个市价单，以当前可用的最佳价格立即买入或卖出。

想象一下有一条消息暗示欧元/美元将上涨的情况。您是一名对冲基金交易员，您想建立1000手的多头头寸（相当于 100,000,000 美元）。 不幸的是，其他人都看到了这条消息，他们也看到了机会。 价格开始快速上涨。 你想成为其中的一部分，你真的想建立仓位。 然而，这发生的太快了。 为确保您能够立马上车 - 您需要使用市价单进入交易。这个时候你就非常具有进攻性。这是将要发生的事情的：

因为你的仓位比较大，不会一下子就全部成交。 但是它会以比较快的速度成交（市价单），您将能建立起整个头寸，随着价格快速上涨，头寸将会分散在各个价位。是激进、富有进攻性的市场参与者，他们通过他们的市价单积极地推动价格上涨或下跌。 这就是价格变动的真正原因。

这里面的细节还有很多，但要了解基本概念，这个例子应该足够了。请记住：推动价格上涨或下跌的是激进的买家/卖家，他们的激进市价单。 在本书中，我将经常谈论侵略性或激进的买家/卖家。每次我这样做时，你可能不确定我在说什么，这个时候只要记住你是一名对冲基金交易员的例子，想要在市场上下1000手的单子。

谁推动了价格？

这个问题可能看起来有点哲学，但它非常重要。事实上，我的交易系统背后的整个想法就是基于这个问题。下面的表格显示，大约80%的货币交易量仅由 10 家金融机构进行交易。他们拥有绝对的话语权，他们移动并操纵价格。 这是他们的游戏！

不仅仅是外汇市场。所有交易的品种都是一样的。例如，如果您查看加密货币市场，您会发现它是相同的。尽管这个市场很新，但大型金融集团仍然在主导、操纵和推动这个市场。在图中，您可以看到只有 4.11% 的地址（金融集团）拥有所有比特币的 96.53%。另一方面，在图片的底部，您可以看到散户（即我们）拥有的一小部分份额。货币、主要加密货币、股票、指数也是如此……市场总是由少数大机构或金融集团主导、推动和操纵。

正如你所看到的，你和我都是体量很小的个体。 我们不能改变价格，我们不能操纵市场，但我们可以盈利！ 我们只需要接受我们在这场比赛中的角色。因此，要盈利，我们需要关注市场上的大人物——机构。

我们怎么做？ 我们如何追踪机构？ 我们通过价格行为和交易量跟踪它们。价格走势和成交量为我们提供了有关机构正在做什么、他们现在正在做什么以及他们最有可能在未来做什么的线索。

如何通过价格行为发现机构活动？

在本章中，我想向您展示如何发现大型金融机构活跃的价位区间。这些价格区间非常重要，因为它们帮助我们了解机构的兴趣所在，并且很有可能再次出现。一个对机构很重要的区域对我们也很重要，因为我们的整个业务基本上都是基于追随机构动向。

我们可以通过价格行为发现三个主要的机构活动迹象：

1. 横向价格行动区

2. 激进的启动区

3. 强烈阻力区（更高或更低的价格）

横向价格行动区

散户交易者（也就是我们）和机构之间最大的区别之一是我们管理的资金量差异很大。机构拥有大量的资本，因此，它们会遇到我们永远不会遇到的问题。问题只是钱太多了。如果他们想在不被注意的情况下进行大笔交易，他们需要很多时间来建立起他们的头寸。他们打算慢慢地做，不被注意，所以没有人意识到他们在做什么。如果他们成功了，他们就可以在不惊动其他市场参与者的情况下建立起他们的大头寸，也不会过多地移动价格。

例如，如果像花旗银行这样的大型机构开始快速而积极地购买大量欧元，就会引发很多的跟随者和趋势。在这种情况下，趋势不会成为他们的朋友，因为他们将无法完全进入他们的大型交易头寸。至少不是他们想要的价格。出于这个原因，机构需要大量时间才能在不被注意的情况下进入他们的大头寸。他们试图以小投资者的身份出现，在市场上随机放置大量相对较小的头寸。他们缓慢而谨慎地积累头寸的唯一方法是在价格横盘的区域建仓。在那里他们可以完美地隐藏他们的活动。因此期货实战排排，下次您看到横盘时候 - 不要认为它很无聊并且那里没有任何事情发生。你很可能是错的。横盘的走势是大型机构准备采取行动的地方。这就是它如此重要的原因，也是我分析任何图表时首先要寻找的东西之一。在下面，您可以看到价格图表期货实战排排价格行为：裸K艺术及价格变动原因探讨，其中我标记了所有重要的横向价格行为区域。

现在让我向您展示在那些横盘区域中积累了大量交易头寸的证据。下图显示了完全相同的图表，但这次使用了成交量分布。 您可以看到剖面图在横向价格行为区域所在的位置宽。 这意味着大部分头寸都在那里积累。

横盘走势在所有时间范围内都是一个非常重要的地方。无论您使用什么周期都没有关系。逻辑总是相同的，这就是为什么它在所有时间范围内都能很好地工作。

总结：寻找横盘的区域。这些都是非常重要的地方，因为机构正在那里积累他们的仓位。 始终注意这些区域，无论您使用的时间周期是什么。